百事通！欣靈電氣上市首日漲30% 超募2億元國(guó)泰君安保薦

北京11月9日訊今日，欣靈電氣（301388）股份有限公司(簡(jiǎn)稱“欣靈電氣”，301388.SZ)在深交所創(chuàng)業(yè)板上市。截至收盤，欣靈電氣報(bào)33.66元，漲幅30.06%，成交額5.14億元，換手率62.21%，振幅21.99%，總市值34.48億元。

欣靈電氣主要從事低壓電器產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。目前，公司主要擁有“欣靈”、“欣大”、“雷頓”3個(gè)品牌，其中“欣靈”商標(biāo)為中國(guó)馳名商標(biāo)。公司擁有包括繼電器、配電控制、電氣傳動(dòng)與控制、儀器儀表、傳感器、開關(guān)共六大類上萬個(gè)品種規(guī)格的產(chǎn)品體系，產(chǎn)品主要用于工業(yè)控制，應(yīng)用領(lǐng)域遍布機(jī)械制造、地產(chǎn)、家電、消防、電力、通信等行業(yè)。

本次發(fā)行前，胡志興、胡志林分別持有公司1,722.50萬股、1,722.50萬股股份，占比分別為22.42%、22.42%，合計(jì)占比44.84%，胡志興、胡志林共同控制公司，為欣靈電氣控股股東。

(資料圖)

胡志興、胡志林分別直接持有欣靈電氣22.42%、22.42%的股份；通過欣靈投資間接控制公司15.05%的股份；胡志興為欣伊特投資、欣伊佳投資、欣哲銘投資的執(zhí)行事務(wù)合伙人，通過欣伊特投資、欣伊佳投資、欣哲銘投資分別間接控制公司12.46%、8.40%、6.01%的股份。胡志興、胡志林合計(jì)控制公司86.75%的股份，為公司實(shí)際控制人。

2019年12月25日，欣大電氣股東會(huì)與雷頓電氣股東會(huì)分別決議向母公司欣靈電氣現(xiàn)金分紅人民幣1,500萬元與人民幣1,000萬元，上述款項(xiàng)均于2019年12月31日付訖。

2020年1月6日，雷頓進(jìn)出口股東會(huì)決議向其全體股東派發(fā)現(xiàn)金分紅，利潤(rùn)分配方案為向全體股東共分紅人民幣100萬元，其中向少數(shù)股東派發(fā)的分紅為人民幣49萬元，相關(guān)款項(xiàng)于2020年1月16日付訖。

2020年6月6日與2020年12月22日，雷頓電氣股東會(huì)與欣大電氣股東會(huì)分別決議向母公司欣靈電氣派發(fā)現(xiàn)金分紅人民幣1,200萬元與人民幣1,000萬元，并已均于當(dāng)年付訖。

2021年4月25日，欣靈電氣于召開公司2021年第二次臨時(shí)股東大會(huì)，會(huì)上決議向其全體股東派發(fā)現(xiàn)金股利，股利分配預(yù)案為：以公司2020年12月31日的總股本76,835,700股為基數(shù)，向2020年12月31日登記在冊(cè)的全體股東每1股派發(fā)現(xiàn)金股利人民幣0.5元(含稅)，發(fā)放現(xiàn)金股利總額為人民幣38,417,850元，相關(guān)款項(xiàng)于2021年5月付訖。

2021年4月25日，雷頓電氣股東會(huì)與欣大電氣股東會(huì)分別決議向母公司欣靈電氣派發(fā)現(xiàn)金分紅人民幣1,500萬元與人民幣500萬元，并于2021年5月付訖。

2021年4月25日，新控電氣股東會(huì)決議向其全體股東分紅，利潤(rùn)分配預(yù)案為：向全體股東派發(fā)現(xiàn)金分紅人民幣300萬元，其中向少數(shù)股東派發(fā)的現(xiàn)金分紅為人民幣54萬元，相關(guān)款項(xiàng)于2021年5月付訖。

2021年4月25日，雷頓進(jìn)出口股東會(huì)決議向其全體股東分紅，利潤(rùn)分配預(yù)案為：以公司2020年12月31日的總股本500,000股為基數(shù)，向2020年12月31日已實(shí)繳出資的全體股東發(fā)放現(xiàn)金分紅金額為人民幣150萬元，其中向少數(shù)股東派發(fā)的現(xiàn)金分紅為人民幣73.5萬元，相關(guān)款項(xiàng)于2021年5月付訖。

2021年12月18日，欣大電氣股東會(huì)決議向母公司欣靈電氣派發(fā)現(xiàn)金分紅800萬元，并于2021年12月付訖。

2022年4月26日，欣靈電氣首發(fā)過會(huì)，上市委會(huì)議提出問詢的主要問題：

1.發(fā)行人共存在21家前員工經(jīng)銷商，發(fā)行人還曾為8家經(jīng)銷商的實(shí)際控制人發(fā)放工資并繳納社保，發(fā)行人來自上述經(jīng)銷商的收入占比較高。請(qǐng)發(fā)行人說明與上述經(jīng)銷商開展業(yè)務(wù)的原因及合理性，是否存在其他利益安排。請(qǐng)保薦人發(fā)表明確意見。

2.正泰集團(tuán)、天正集團(tuán)等低壓電器行業(yè)內(nèi)知名企業(yè)既是發(fā)行人的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，又是發(fā)行人ODM業(yè)務(wù)的主要客戶。報(bào)告期內(nèi)，發(fā)行人ODM業(yè)務(wù)毛利率接近或高于正泰集團(tuán)、天正集團(tuán)。請(qǐng)發(fā)行人：(1)說明發(fā)行人ODM業(yè)務(wù)毛利率較高的原因及合理性；(2)結(jié)合行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局、自身競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)等，進(jìn)一步說明ODM業(yè)務(wù)的穩(wěn)定性和可持續(xù)性。請(qǐng)保薦人發(fā)表明確意見。

欣靈電氣本次在深交所創(chuàng)業(yè)板上市，公開發(fā)行股票的數(shù)量2,561.19萬股，占本次發(fā)行完成后公司總股本的25%，發(fā)行價(jià)格為25.88元/股，保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)為國(guó)泰君安證券股份有限公司，保薦代表人為黃萬、陳磊。

欣靈電氣本次發(fā)行募集資金總額為662,835,972.00元，扣除不含稅發(fā)行費(fèi)用后，募集資金凈額為594,328,544.36元。欣靈電氣最終募集資金凈額比原計(jì)劃多20,199.85萬元。2022年10月28日，欣靈電氣發(fā)布的招股書顯示，公司擬募集資金39,233萬元，分別用于“工業(yè)自動(dòng)化控制電氣元件智能制造工廠建設(shè)項(xiàng)目”、“電磁繼電器、微動(dòng)開關(guān)生產(chǎn)線建設(shè)項(xiàng)目”、“智能型配電電器生產(chǎn)線建設(shè)項(xiàng)目”。

欣靈電氣本次發(fā)行費(fèi)用共計(jì)6,850.74萬元，國(guó)泰君安證券股份有限公司獲得保薦及承銷費(fèi)用4,878.36萬元。

2019年至2022年1-6月，欣靈電氣實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入分別為37,556.60萬元、44,540.88萬元、52,113.73萬元、25,989.02萬元，實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為4,850.84萬元、8,351.64萬元、8,214.87萬元、3,418.45萬元，實(shí)現(xiàn)扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為4,704.02萬元、7,813.76萬元、7,003.59萬元、2,826.22萬元。

上述同期，公司銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金分別為32,709.61萬元、38,077.93萬元、46,583.50萬元、18,581.35萬元，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~分別為7,796.73萬元、10,048.45萬元、5,524.46萬元、2,000.56萬元。

2022年1-9月，公司營(yíng)業(yè)收入37,465.69萬元，同比減少1.31%；歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)4,728.27萬元，同比減少18.65%；歸屬于母公司所有者的扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)4,026.29萬元，同比減少19.84%；經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~2,749.17萬元，同比增長(zhǎng)98.38%。

2022年度，公司預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入為47,500萬元至57,000萬元，較2021年度變動(dòng)為-8.85%至9.38%；預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)5,900萬元至7,600萬元，較2021年下降7.48%至28.18%；預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)扣除非經(jīng)常性損益后的歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)為4,700萬元至6,700萬元，較2021年下降4.33%至32.89%。公司預(yù)計(jì)2022年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)較2021年有所下降。

關(guān)鍵詞： 國(guó)泰君安