中集車輛（301039）3月28日發(fā)布投資者關(guān)系活動記錄表，公司于2022年3月25日接受62家機(jī)構(gòu)單位調(diào)研，機(jī)構(gòu)類型為QFII、保險公司、其他、基金公司、海外機(jī)構(gòu)、證券公司、陽光私募機(jī)構(gòu)。

投資者關(guān)系活動主要內(nèi)容介紹：

公司于2022年3月25日（星期五）09:00-10:15舉辦業(yè)績發(fā)布會，本次發(fā)布會采用線上視頻直播的方式進(jìn)行。本次活動不涉及應(yīng)披露的重大信息。本公司管理層首先就公司2021年經(jīng)營回顧、宏觀行業(yè)現(xiàn)狀與未來戰(zhàn)略發(fā)展進(jìn)行介紹，其后與股東、投資者與分析師的互動問答內(nèi)容如下：

問：1.請問2021年國內(nèi)半掛車市場份額集中的情況，22年金稅四期和環(huán)保等影響下，半掛車小廠生存空間被壓縮的情況，以及未來中國半掛車需求展望如何？

答：2021年，中國社會物流總額達(dá)到335萬億，同比增長9.2%，中國快遞年業(yè)務(wù)量首次超過1000億件，物流快遞量邁上新的臺階。根據(jù)中國海關(guān)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2021年中國貨物貿(mào)易進(jìn)出口總值突破6萬億美元，同比增長21.4%。2021年，中國公路貨運(yùn)量同比增長14.2%達(dá)391.4億噸，貨運(yùn)周轉(zhuǎn)量同比增長14.8%達(dá)6.9萬億噸公里。中國物流運(yùn)輸需求穩(wěn)健，驅(qū)動中國半掛車市場需求。第二代半掛車國標(biāo)全面實(shí)施，在國內(nèi)各項(xiàng)“治超治限”法規(guī)全面的實(shí)施下，低端半掛車產(chǎn)品價格優(yōu)勢降低，運(yùn)載效率更高、貨損率更低的廂式半掛車或集裝箱骨架車+廂體車型的性價比提升，行業(yè)迎來結(jié)構(gòu)化的變革，不合規(guī)車型加速淘汰，國內(nèi)半掛車市場份額有望提升。

在行業(yè)變革的格局之下，本公司組建成立的燈塔先鋒業(yè)務(wù)，聚焦于中國半掛車市場，通過整合中國本土各個半掛車“燈塔”工廠資源，打造LTS與LoM的運(yùn)營閉環(huán)，夯實(shí)半掛車業(yè)務(wù)在內(nèi)循環(huán)的強(qiáng)大根基，同時加快數(shù)字化升級，優(yōu)化技術(shù)與產(chǎn)品創(chuàng)新。東莞“燈塔”工廠二次創(chuàng)業(yè)，發(fā)布“中集燈塔”品牌，推出廂式化半掛車產(chǎn)品。本公司中國市場集裝箱骨架車銷量顯著增長48.5%。

“掛車幫”公司是半掛車產(chǎn)品全生命周期管理服務(wù)平臺，為物流客戶提供半掛車分時租賃和全生命周期管理的服務(wù)。報告期內(nèi)，在中國政府鼓勵掛車共享租賃、甩掛運(yùn)輸?shù)燃s高效運(yùn)輸組織模式發(fā)展的背景下，“掛車幫”公司收入同比大幅增長。2021年大宗原材料價格的高位運(yùn)行，中國半掛車業(yè)務(wù)毛利率有所下滑，國內(nèi)半掛車小廠生存空間受到擠壓。

2022年金稅四期實(shí)施進(jìn)一步規(guī)范了國內(nèi)半掛車企業(yè)的經(jīng)營，將對小型企業(yè)的利潤空間和生存空間進(jìn)一步壓縮，行業(yè)大環(huán)境朝著正規(guī)化方向進(jìn)步。高企的原材料價格在成本端對半掛車企業(yè)的經(jīng)營帶來較大的壓力，造成了“短期利空企業(yè)利潤，長期利好行業(yè)集中度”的局面。據(jù)專用車分會統(tǒng)計，2021年實(shí)現(xiàn)銷售的企業(yè)約為900多家，一半以上企業(yè)的產(chǎn)能沒有得到有效利用，行業(yè)總體產(chǎn)能利用率預(yù)計不足60%。本公司依靠“高端制造體系”及“燈塔”工廠的綠色制造優(yōu)勢，全年綜合產(chǎn)能利用率維持較高的水平，鞏固了在國內(nèi)市場的領(lǐng)先優(yōu)勢。

中集車輛積極踐行響應(yīng)“雙碳”戰(zhàn)略目標(biāo)，致力于打造綠色環(huán)保生產(chǎn)體系，旗下4家子公司獲得國家級“綠色工廠”稱號，2家子公司獲得省級“綠色工廠”稱號，1家子公司獲國家級“綠色供應(yīng)鏈?zhǔn)痉镀髽I(yè)”稱號。我們堅信，踐行低碳、綠色制造，打造以“燈塔”工廠為代表的高端制造體系，是本公司在行業(yè)中可持續(xù)發(fā)展、持續(xù)保持領(lǐng)先地位的重要戰(zhàn)略舉措。

展望未來，在國內(nèi)大循環(huán)經(jīng)濟(jì)中，中國半掛車業(yè)務(wù)的發(fā)展確定性提升。隨著新國標(biāo)的生效與執(zhí)行趨嚴(yán)，中國半掛車的五大核心車型正在經(jīng)歷全面的轉(zhuǎn)型，升級換代機(jī)會明顯。

疊加“雙碳”戰(zhàn)略的實(shí)施，中國半掛車制造業(yè)將會持續(xù)出現(xiàn)先進(jìn)產(chǎn)能淘汰落后產(chǎn)能的供給側(cè)改革，行業(yè)集中度進(jìn)一步提升。此外，中國的掛車租賃處于起步階段，多式聯(lián)運(yùn)所推動的甩掛模式及掛車租賃行業(yè)發(fā)展，將會對標(biāo)準(zhǔn)化高質(zhì)量掛車產(chǎn)生更大的增量需求。在國家大力推進(jìn)綜合交通運(yùn)輸體系一體化、數(shù)字化、綠色化發(fā)展的當(dāng)下，中國半掛車將深度融入內(nèi)外雙循環(huán)發(fā)展模式，朝智能化和綠色化轉(zhuǎn)型，向甩掛與多式聯(lián)運(yùn)方向邁進(jìn)。

問：2.請問2021下半年國六切換后，重卡需求降低，車型單價表現(xiàn)弱，國六或者新能源的產(chǎn)品高端但賣不出高價格，請問專用車上裝未來在需求、市占率、ASP、收入以及毛利率會有什么樣變化？

答：2021年7月1日，國六排放標(biāo)準(zhǔn)的實(shí)施造成市場提前購買的現(xiàn)象，2021上半年行業(yè)同質(zhì)化競爭加劇，下半年市場需求被透支，國內(nèi)市場專用車全年銷量與毛利率受到影響。根據(jù)中國汽車工業(yè)協(xié)會發(fā)布的數(shù)據(jù)，中國重卡于2021上半年銷量達(dá)104.5萬輛，同比上升27.9%，2021年銷量為139.5萬輛，同比下降13.8%，本公司旗下中國專用車上裝產(chǎn)品的銷量同中國重卡市場趨勢一致，存在下行壓力。

值得一提的是，隨著國五切國六的完成，目前國內(nèi)新能源重卡打開了新局面，而國三標(biāo)準(zhǔn)重卡淘汰也會加速。在“雙碳”戰(zhàn)略目標(biāo)下，中國政府推動專用車的低碳轉(zhuǎn)型，推廣電力、氫燃料、液化天然氣動力的重型貨運(yùn)車輛，構(gòu)建綠色高效交通運(yùn)輸體系，新能源與輕量化的專用車產(chǎn)品迎來發(fā)展契機(jī)，中國專用車行業(yè)加速整合。國內(nèi)適度超前的基建投資力度，將為專用車上裝需求提供支撐。2021年，全國固定資產(chǎn)投資規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，達(dá)人民幣54.5萬億元，同比增長4.9%。

隨著中國地方政府專項(xiàng)債券額度和發(fā)行速度提升，工程機(jī)械的專用車需求穩(wěn)定。

為了實(shí)現(xiàn)國內(nèi)細(xì)分市場份額的進(jìn)一步突破,本公司適時整合企業(yè)內(nèi)部專用車上裝資源及品牌，組建“強(qiáng)冠業(yè)務(wù)集團(tuán)”及“城市渣土車業(yè)務(wù)”，逆勢而上。

我們將持續(xù)進(jìn)行產(chǎn)品研發(fā)與生產(chǎn)的創(chuàng)新，推出輕量化、高品質(zhì)與新能源產(chǎn)品，抵抗毛利率與單價下降的趨勢。我們將通過加速專用車上裝的高端制造體系建設(shè)，降本增效，通過不斷為用戶提供完善購買體驗(yàn)和產(chǎn)品全壽命周期管理，以此為基礎(chǔ)實(shí)現(xiàn)有質(zhì)量的業(yè)績表現(xiàn)；同時，全面建設(shè)企業(yè)管理新基建，活化企業(yè)經(jīng)營的靈活性和機(jī)動性，積極推動“產(chǎn)品+服務(wù)+金融”商業(yè)模式的拓展，提升專用車上裝業(yè)務(wù)在關(guān)鍵細(xì)分市場的占有率，降低同質(zhì)競爭對我們毛利的侵蝕。

展望未來，強(qiáng)冠業(yè)務(wù)集團(tuán)將推動“強(qiáng)罐戰(zhàn)略發(fā)展計劃”，對業(yè)務(wù)內(nèi)部進(jìn)行產(chǎn)能優(yōu)化、推動組織發(fā)展，將生產(chǎn)制造企業(yè)推出細(xì)分市場，改善供需矛盾。在這個策略下，使強(qiáng)冠業(yè)務(wù)集團(tuán)的專用車上裝的總銷量逆市而上，實(shí)現(xiàn)毛利率提升，及凈利貢獻(xiàn)上升；城市渣土車業(yè)務(wù)將擴(kuò)大與主機(jī)廠聯(lián)合發(fā)展戰(zhàn)略上的廣度與深度，包括年度車型智能互聯(lián)設(shè)計、聯(lián)合研發(fā)與營銷、產(chǎn)品全生命周期管理，并在新能源底盤與智能互聯(lián)方面進(jìn)行積極探索與合作，擴(kuò)大產(chǎn)品與業(yè)務(wù)的領(lǐng)先優(yōu)勢。

問：3.請教一下海外市場競爭對手退出的原因是？貴司在短期市場份額的增長原因是不是主要因?yàn)楦偁帉κ滞顺觯磕情L期的市場份額會如何？咱們LTS與LOM分別是指什么？對貴司全球業(yè)務(wù)的整合協(xié)同有什么作用？長期看的話，未來如何看海外半掛車的市場需求與發(fā)展？

答：疫情反復(fù)下，全球半掛車市場受海運(yùn)運(yùn)費(fèi)上漲、原材料價格上漲、全球供應(yīng)鏈短缺及全球通脹的影響，海外市場出現(xiàn)階段性生產(chǎn)停工和供應(yīng)鏈緊張局面，對全球各地的半掛車市場企業(yè)生產(chǎn)與經(jīng)營帶來了巨大的沖擊，多方面的因素導(dǎo)致海外市場競爭對手的退出。本公司積極應(yīng)對全球半掛車市場的不利影響，發(fā)揮跨洋經(jīng)營的優(yōu)勢，提升了本公司在海外半掛車的業(yè)務(wù)表現(xiàn)，進(jìn)一步擴(kuò)大市場份額。報告期內(nèi)，本公司境外業(yè)務(wù)收入達(dá)9,010.0百萬元，同比大幅提升23.1%，毛利率同比有所下滑，但下滑幅度控制于合理的范圍。

北美市場方面，我們北美冷藏半掛車與北美廂式半掛車收入與市場份額雙雙提升。

隨著美國大規(guī)模基建計劃獲批準(zhǔn)，對美國經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生直接刺激，美國半掛車和物流運(yùn)輸裝備市場復(fù)蘇。根據(jù)美國ACT公布數(shù)據(jù)，2021年美國半掛車產(chǎn)量達(dá)29.7萬輛，同比增長28.1%。本公司憑借跨洋經(jīng)營優(yōu)勢，積極落實(shí)北美業(yè)務(wù)的戰(zhàn)略舉措，發(fā)揮全球資源整合優(yōu)勢，通過集中采購以及數(shù)字化全球供應(yīng)鏈管理，把控全球物流配送成本，優(yōu)化本地生產(chǎn)制造的布局，積極捕捉業(yè)務(wù)增長契機(jī)，進(jìn)一步擴(kuò)大市場領(lǐng)先優(yōu)勢。

歐洲市場方面，歐洲議會批準(zhǔn)“連接歐洲設(shè)施”計劃，在2021年至2027年間劃撥300億歐元，其中用于交通基建的投資達(dá)230億歐元。歐洲主要市場經(jīng)濟(jì)持續(xù)回暖，延續(xù)溫和復(fù)蘇態(tài)勢，疫情重塑電商消費(fèi)習(xí)慣，歐洲半掛車需求釋放。

我們開啟歐洲業(yè)務(wù)戰(zhàn)略計劃，積極把握市場先機(jī)。本公司位于英國的SDC在英國的市占率提升至約27.5%，穩(wěn)居英國市場第一。本公司位于比利時的LAG，提升產(chǎn)能布局，加大訂單的交付能力。

LTS是指Light Tower Sourcing（“燈塔”工廠資源賦能），LoM是指Local Manufacturing（當(dāng)?shù)刂圃欤竟就ㄟ^整合中國本土各個半掛車“燈塔”工廠資源，打造LTS與LoM的運(yùn)營閉環(huán)，夯實(shí)半掛車業(yè)務(wù)在內(nèi)循環(huán)的強(qiáng)大根基及運(yùn)營閉環(huán)，夯實(shí)半掛車業(yè)務(wù)內(nèi)循環(huán)的強(qiáng)大根基，深耕中國市場半掛車產(chǎn)品；北美業(yè)務(wù)旗下的LoM主力工廠將完成轉(zhuǎn)型升級任務(wù)，其生產(chǎn)制造能力將得到有效提升，并抵御市場不利因素的影響。同時，北美業(yè)務(wù)將捕捉美國基建計劃的落地以及全球供應(yīng)鏈恢復(fù)所帶來市場需求的契機(jī)，提升訂單交付能力，持續(xù)改善北美市場的盈利能力，取得業(yè)務(wù)亮眼的增長；

本公司的歐洲業(yè)務(wù)將對位于北愛爾蘭地區(qū)的產(chǎn)線進(jìn)行調(diào)整，重新設(shè)計主力車型，將生產(chǎn)通過LTS轉(zhuǎn)移出去，并對位于英格蘭地區(qū)的兩個LoM進(jìn)行升級，加快裝配效率。同時，歐洲業(yè)務(wù)將進(jìn)一步優(yōu)化公司治理結(jié)構(gòu)，以支撐SDC公司的轉(zhuǎn)型升級，通過跨洋經(jīng)營的核心工作流程，進(jìn)一步提升公司盈利能力。

2022年，在疫情常態(tài)化背景下，海外半掛車市場的需求復(fù)蘇明顯。美國強(qiáng)勁的財政刺激，帶動當(dāng)?shù)匕霋燔嚭臀锪鬟\(yùn)輸裝備市場復(fù)蘇，疊加中長期基建項(xiàng)目帶來的刺激，2022年北美市場對半掛車需求維持較高的景氣度；同時，隨著歐洲各國對抗通脹，疫情反復(fù)，多種宏觀因素或?qū)⒊掷m(xù)影響全球供應(yīng)鏈，市場供需矛盾將持續(xù)存在，歐洲市場半掛車的供應(yīng)鏈與生產(chǎn)制造能力面臨新的挑戰(zhàn)，行業(yè)將加速洗牌，市場集中度有望進(jìn)一步提升。

問：4.疫情下，西方國家對中國供應(yīng)鏈依賴警惕性變強(qiáng)，可能傾向建立自己的供應(yīng)鏈體系，請問這種影響對貴司的全球供應(yīng)鏈管理是正面還是負(fù)面？另外貴司EPS具體優(yōu)勢在哪里？公司如何應(yīng)對2022年海運(yùn)運(yùn)費(fèi)上升以及原材料價格上漲的沖擊？

答：根據(jù)國際貨幣基金組織（IMF）數(shù)據(jù)，全球CPI指數(shù)不斷攀升，發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體消費(fèi)者物價水平更加急劇地攀升，全球大宗商品與生產(chǎn)材料價格也經(jīng)歷大幅上漲。在疫情反復(fù)下，全球通脹延續(xù)，供應(yīng)鏈短缺，大宗商品進(jìn)入“供需缺口收窄，基本面再均衡”的階段，本公司短期將持續(xù)應(yīng)對原材料價格上漲的影響。

經(jīng)過多年不斷探索與發(fā)展，本公司深化當(dāng)前全球化背景下的“跨洋經(jīng)營，當(dāng)?shù)刂圃臁钡慕?jīng)營模式，并最大程度地發(fā)揮了在全球23家生產(chǎn)工廠和10家組裝工廠的生產(chǎn)能力、裝配能力、全球供應(yīng)鏈管理能力和全球配送的物流管理能力。

在全球供應(yīng)鏈短缺背景下，通過集中采購以及數(shù)字化全球供應(yīng)鏈管理，把控全球物流配送成本，優(yōu)化本地生產(chǎn)制造的布局，積極捕捉業(yè)務(wù)增長契機(jī)。2021年，北美業(yè)務(wù)與歐洲業(yè)務(wù)顯著反彈。其中，北美業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)全球供應(yīng)鏈管理、全球配送以及全球原材料集中采購等方面的協(xié)同效應(yīng)，本地化品牌把握先機(jī)，提升了訂單交付能力，提升了北美主力產(chǎn)品的市場份額；歐洲業(yè)務(wù)積極優(yōu)化生產(chǎn)與組裝產(chǎn)線，提升產(chǎn)能布局，并大力推行企業(yè)EPR系統(tǒng)與全球供應(yīng)鏈管理系統(tǒng)。

本公司積極探索數(shù)字化供應(yīng)鏈的轉(zhuǎn)型與建設(shè)，作為高端制造體系的第五大基石，建設(shè)EPS中心是數(shù)字化供應(yīng)鏈的實(shí)施組織，充分發(fā)揮EPS平臺在時空、策略、流程上的優(yōu)勢，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)資源的數(shù)字化管理，及業(yè)務(wù)“office to online”轉(zhuǎn)移，快速有效支撐了六大業(yè)務(wù)或集團(tuán)的采購需求。同時，我們充分利用與全球知名零部件供應(yīng)商的合作關(guān)系，建立穩(wěn)健可靠的供應(yīng)鏈體系，憑借集中采購的議價能力，降低零部件的采購成本。這也是本公司采購平臺進(jìn)入半掛車行業(yè)以來，通過多年的深耕所形成的經(jīng)營優(yōu)勢。在行業(yè)大變革之際，本公司的全球供應(yīng)鏈管理將圍繞“產(chǎn)品、價格、關(guān)系”，致力于建設(shè)“流程數(shù)字化”，持續(xù)推動EPS平臺的設(shè)計及全球部署。

目前，本公司已完成國內(nèi)一期企業(yè)、海外一期企業(yè)及行走機(jī)構(gòu)系統(tǒng)企業(yè)的平臺部署與落地，并實(shí)現(xiàn)了系統(tǒng)上線。

未來，本公司將持續(xù)建立專業(yè)的技術(shù)型供應(yīng)鏈團(tuán)隊(duì)，使本公司旗下子公司的供應(yīng)鏈形成統(tǒng)一工作平臺，推動在產(chǎn)品模塊、完善“燈塔”工廠、新零售建設(shè)的專業(yè)共享，實(shí)現(xiàn)本公司在核心零部件的價值主張；同時，通過鎖定海運(yùn)艙位與價格，積極把控海運(yùn)價格上漲對我們盈利的影響；利用集中采購平臺約6%的價格優(yōu)勢，有效降低采購成本，減少原材料價格波動造成的影響，以此應(yīng)對全球供應(yīng)鏈短缺、原材料價格上升以及海運(yùn)運(yùn)費(fèi)上升的沖擊。

問：5.成立六大業(yè)務(wù)或集團(tuán)是否能提高公司的毛利率表現(xiàn)？太字節(jié)業(yè)務(wù)未來發(fā)展如何？此外，公司有哪些創(chuàng)新與核心技術(shù)？數(shù)字化轉(zhuǎn)型、自動化生產(chǎn)等方面有哪些布局/優(yōu)勢？能否刺激公司未來毛利率的提升？

答：在跨洋經(jīng)營的模式下，本公司整合了組建了六大業(yè)務(wù)或集團(tuán)，在全球經(jīng)濟(jì)形勢復(fù)雜以及疫情反復(fù)下，旨在實(shí)現(xiàn)打破經(jīng)營孤島、產(chǎn)銷聯(lián)動、信息共享、專業(yè)支援的長遠(yuǎn)目標(biāo)，形成從戰(zhàn)略、運(yùn)營到協(xié)同發(fā)展的全方位管理，賦能本公司多種經(jīng)營管理場景，實(shí)現(xiàn)跨洋經(jīng)營的戰(zhàn)略總圖。報告期內(nèi)，強(qiáng)冠業(yè)務(wù)集團(tuán)表現(xiàn)穩(wěn)健；燈塔先鋒業(yè)務(wù)把握中國半掛車市場更迭加速的契機(jī)；太字節(jié)業(yè)務(wù)集團(tuán)實(shí)現(xiàn)銷量增加，但盈利暫未釋放；城市渣土車業(yè)務(wù)擴(kuò)大領(lǐng)先優(yōu)勢；北美業(yè)務(wù)突破多個不利因素的影響，積極把握跨洋經(jīng)營的增長契機(jī)，獲得了收入的增長；歐洲業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略突破，獲得了收入顯著提升與毛利率穩(wěn)健的表現(xiàn)。

隨著2022年3月1日輕型卡車“大噸小標(biāo)”的技術(shù)規(guī)范正式實(shí)施，疊加“鄉(xiāng)村振興”、“十四五冷鏈物流發(fā)展規(guī)劃”等戰(zhàn)略政策實(shí)施，輕型廂式車處于一個市場需求蓄勢待發(fā)的窗口期。2021年，本公司太字節(jié)業(yè)務(wù)集團(tuán)收入達(dá)人民幣465.2百萬元，實(shí)現(xiàn)銷量顯著提升。太字節(jié)業(yè)務(wù)集團(tuán)營收占本公司總營收比例為1.7%，未來仍有較大的成長空間。進(jìn)入2022年，太字節(jié)業(yè)務(wù)集團(tuán)在冷藏廂體業(yè)務(wù)雙管齊下，向市場推出“高性價比”的K2產(chǎn)品系列，以快速擴(kuò)大在城市冷藏配送車的份額。尤其在長三角和大灣區(qū)這兩個核心區(qū)域。在這個策略選擇下，KG+K2所代表的經(jīng)典冷藏廂式車業(yè)務(wù)和新一代高性價比冷藏廂式車業(yè)務(wù)的總銷量將大幅跑贏大市。另外，太字節(jié)業(yè)務(wù)集團(tuán)的鎮(zhèn)江工廠和江門工廠都將向市場投放K6系列和K9系列的干貨廂體。目前最大的挑戰(zhàn)是如何優(yōu)化鎮(zhèn)江工廠，二個新工廠如何快速獲得市場的信任。太字節(jié)業(yè)務(wù)正處于一個市場需求蓄勢待發(fā)的窗口期，管理團(tuán)隊(duì)和一線運(yùn)營團(tuán)隊(duì)將先進(jìn)裝備轉(zhuǎn)化成高效生產(chǎn)力；積極應(yīng)對壓制同行低價競爭；利用騰挪，獲得成長所需的空間和時間。這是太字節(jié)業(yè)務(wù)集團(tuán)要解決的難題，也是我們在2022年需要傾注努力方向的。

在核心研發(fā)項(xiàng)目方面：本公司完成了攪拌車通用件模塊化研究項(xiàng)目、智能化混凝土攪拌運(yùn)輸車項(xiàng)目、北美冷車PLM實(shí)施項(xiàng)目、SDM仿真數(shù)據(jù)管理平臺項(xiàng)目、埃塞多功能全掛列車開發(fā)項(xiàng)目、K2積木系統(tǒng)產(chǎn)品項(xiàng)目、大噸位雙掛列車研發(fā)項(xiàng)目等。同時，ERP1.0項(xiàng)目、國內(nèi)K2冷藏廂式車制造升級項(xiàng)目、北美冷藏車制造技術(shù)升級項(xiàng)目、四軸及三軸大軸距半掛車的研究項(xiàng)目、I eagle平臺一期項(xiàng)目等其他在研項(xiàng)目也在持續(xù)投入研發(fā)中。

數(shù)字化轉(zhuǎn)型包括：（1）搭建數(shù)字化工作平臺提升生產(chǎn)與管理效率；（2）利用創(chuàng)新數(shù)字化仿真技術(shù)，降低產(chǎn)品設(shè)計風(fēng)險，提升生產(chǎn)效率，管理生產(chǎn)管理成本；（3）搭建I-Eagle數(shù)字化全生命周期平臺，積極探索I-Eagle全生命周期管理平臺在智能化領(lǐng)域的應(yīng)用。

自動化生產(chǎn)布局：

自動化、智能化的“燈塔”生產(chǎn)工廠，融入了虛擬仿真、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)、數(shù)字化技術(shù)，配備了高度自動化設(shè)備，能夠?qū)崿F(xiàn)大規(guī)模自動化柔性生產(chǎn)，解決了生產(chǎn)裝備落后、技術(shù)遲滯、用工成本増加以及節(jié)能減排等難題。

綜上所述，本公司通過不斷提升創(chuàng)新技術(shù)研發(fā)、全方位擁抱數(shù)字化轉(zhuǎn)型以及完善“燈塔”工廠等方面進(jìn)一步實(shí)現(xiàn)降本增效，提升本公司的盈利能力。

問：6.貴司的經(jīng)營性活動現(xiàn)金流凈額同比有所下滑，凈資產(chǎn)收益率（ROE）也在下降，請問分別什么原因？請問公司未來通過什么舉措來提升財務(wù)表現(xiàn)？

答：除了剛剛匯報的原因外，經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額較上年同期減少還有些因素影響：

（1）2020年受疫情影響，本公司加大現(xiàn)金流管理，把控現(xiàn)金流出，導(dǎo)致2021年的現(xiàn)金流出增加；

（2）2021年原材料價格大幅上漲，本公司鎖定原材料的采購與供應(yīng)鏈管理，導(dǎo)致原材料及零部件采購支出顯著增加。

未來，在提升本公司財務(wù)管控與表現(xiàn)方面，本公司將會提升六大業(yè)務(wù)或集團(tuán)的經(jīng)營管理規(guī)劃，通過高端制造體系來實(shí)現(xiàn)降本增效，提升毛利率。具體措施如下：

（1）通過優(yōu)化全球供應(yīng)鏈管理、升級數(shù)字化EPS等舉措，發(fā)揮規(guī)模效應(yīng)，降低成本；

（2）通過高端制造體系釋放更多產(chǎn)能，迎合日益增長的市場需求；

（3）升級產(chǎn)品質(zhì)量，建立有效的價格管理機(jī)制，提升產(chǎn)品銷售單價，有效增加營收規(guī)模，優(yōu)化費(fèi)用攤銷。

此外，本公司還將通過管理新基建，提升管理的精細(xì)度與管理效力，從而對有效的費(fèi)用管理起到促進(jìn)作用，提供提升財務(wù)表現(xiàn)。具體措施如下：

（1）預(yù)算2020：預(yù)算2020為本公司管理新基建中的重要基石，于2020年正式啟動，是聚焦本公司業(yè)務(wù)單元的營收和經(jīng)營成本的預(yù)算體系，以及工作流程；

（2）現(xiàn)金2021：現(xiàn)金2021于2021年啟動，是以數(shù)字化為核心抓手，對投資、運(yùn)營資本進(jìn)行統(tǒng)籌管理的資金管理平臺；

（3）報表2022：報表2022將于2022年啟動，以信息化系統(tǒng)為工具，建立與管理新基建相匹配的核算體系及報表系統(tǒng)，為數(shù)字化信息披露平臺的搭建打下堅實(shí)基礎(chǔ)；

（4）績效2020：績效2020于2020年啟動，是與預(yù)算體系相配套的，對本公司旗下核心企業(yè)績效考核設(shè)定的KPI體系、機(jī)制和指南；

（5）激勵2022：激勵2022是將于2022年搭建核心人才認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)體系，識別對公司未來戰(zhàn)略發(fā)展具有重要意義的專項(xiàng)人才，并通過專項(xiàng)的激勵方案，通過員工持股、崗位津貼方案賦能核心人才，保留核心人才，保障公司發(fā)展的可持續(xù)動力。以長效激勵為抓手，針對高端制造體系的核心工程師和管理新基建的核心人才的激勵機(jī)制;

中集車輛(集團(tuán))股份有限公司主要從事半掛車、專用車上裝及整車、冷藏廂式車廂體及整車的生產(chǎn)、制造與銷售。公司主要產(chǎn)品包括集裝箱骨架車、冷藏半掛車、側(cè)簾半掛車等。公司于2002年進(jìn)入半掛車行業(yè)以來，圍繞“專注、創(chuàng)新”所形成的經(jīng)營優(yōu)勢、技術(shù)優(yōu)勢，實(shí)現(xiàn)了半掛車銷量全球第一。在國內(nèi)，公司運(yùn)營著“通華”、“華駿”、“深揚(yáng)帆”、“瑞江汽車”、“凌宇汽車”、“梁山東岳”等行業(yè)知名品牌；在北美，公司運(yùn)營著“Vanguard”、“CIE”等知名品牌；在歐洲，公司運(yùn)營著“SDC”和“LAG”兩個歷史悠久的知名品牌。

調(diào)研參與機(jī)構(gòu)詳情如下：

關(guān)鍵詞： 市場份額 中集車輛